El dólar global repunta después de los datos de inflación por encima de lo previsto en Estados Unidos

Los inversores reacionan a los datos del índice de precios al consumidor estadounidense, que se aceleró en setiembre.

El dólar global gana terreno tras los datos de inflación en Estados Unidos.

Foto: Vecteezy

El dólar global repunta y revierte la baja inicial de la jornada, luego de que los inversores recojan los datos de una inflación mayor a la esperada en Estados Unidos y a la espera de los comentarios de los responsables de la política monetaria de la Reserva Federal (Fed) para obtener nuevas pistas sobre el ritmo del endurecimiento de la política monetaria.

El índice dólar —que mide el desempeño del billete verde en relación con una canasta de otras seis divisas de relevancia internacional— subía un 0,58% hasta los 102,77 puntos, cambiando de tendencia tras la baja de las primeras horas del miércoles, asociada al ligero descenso de los rendimientos de los bonos del Tesoro. En contrapartida, el euro subió ligeramente después de que la presidenta del Banco Central Europeo (BCE), Christine Lagarde, frustrara las expectativas de intervención para apuntalar el maltrecho mercado de bonos francés, aunque el crudo Brent, a 106 dólares el barril, frenó la subida de la divisa.

El dólar había caído el martes tras los comentarios, interpretados como moderados, del presidente de la Reserva Federal de Nueva York, John Williams, y del gobernador de la Reserva Federal, Christopher Waller. "En este momento no creo tener motivos para pensar que necesitemos hacer más", declaró Williams a Bloomberg News en una entrevista , refiriéndose a la posibilidad de nuevas subidas de tipos de interés en 2027.

Los operadores ven una probabilidad del 78% de que la Fed mantenga las tasas sin cambios en su reunión del 27 y 28 de octubre, un aumento con respecto al 53% de hace un mes, al tiempo que anticipan un endurecimiento de la política monetaria de aproximadamente 79 puntos básicos para finales de 2027, según mostró la herramienta FedWatch de CME Group.

El mes pasado, el banco central estadounidense elevó su tasa de interés oficial en un cuarto de punto porcentual, situándola en el rango del 3,75% al 4,00%. Los funcionarios de la Reserva Federal, Thomas Barkin y Michelle Bowman, tienen previsto hablar más tarde el miércoles. Además, la Fed publica su Libro Beige mensual.

Una inflación mayor a la esperada en Estados Unidos

Los recientes datos de los precios al consumidor en Estados Unidos se aceleraron en setiembre en medio de un aumento en los costos de la nafta, lo que supone otro golpe para el presidente de ese país, Donald Trump antes de las elecciones de mitad de período del 3 de noviembre y vuelve a poner en el punto de mira un aumento de las tasas de interés a finales de este mes.

El Índice de Precios al Consumidor (IPC) subió un 0,6% el mes pasado, tras un aumento del 0,4% en agosto, según informó el miércoles la Oficina de Estadísticas Laborales del Departamento de Trabajo. En los 12 meses transcurridos hasta setiembre, el IPC avanzó un 3,7%, después de haber subido un 3,4% en agosto.

El dato es superior a los economistas consultados por Reuters, quienes habían pronosticado que el IPC aumentaría un 0,6% durante el mes y un 3,6% interanual.

Problemas en el euro

Numerosos responsables financieros internacionales se encuentran en Bangkok, donde el Fondo Monetario Internacional (FMI) y el Banco Mundial (BM) celebran sus reuniones anuales. El jefe de asuntos fiscales del FMI, Rodrigo Valdés, afirmó que el organismo ha intensificado su llamamiento a los gobiernos para que controlen el creciente endeudamiento, mientras que Kristalina Georgieva, del FMI, señaló que Estados Unidos necesita realizar ajustes fiscales para que su deuda sea más sostenible.

Los bonos franceses han sido de los más afectados por la reciente caída generalizada del mercado global, ya que a los inversores les preocupa que las disputas políticas previas a las elecciones presidenciales del próximo año puedan obstaculizar los esfuerzos para reducir su elevado déficit. Lagarde declaró en un evento de CNN en Bangkok que Francia debería resolver sus problemas de deuda mediante la consolidación fiscal, lo que atenuó las especulaciones sobre la posibilidad de que el banco central comenzara a comprar bonos franceses para contener los rendimientos.

El euro subió un 0,06% hasta los 1,1205 dólares, tras haber alcanzado esta semana un nuevo mínimo de 17 meses frente al dólar, debido a que el aumento vertiginoso de los costes de endeudamiento francés se sumó a la preocupación por la inflación, impulsada por el incremento de los costes energéticos.

Las acciones vinculadas a la IA se estabilizan

Las bolsas mundiales subían el miércoles, gracias a la estabilización de las acciones relacionadas con la IA y los bonos gubernamentales, ya que los inversores mantuvieron la volatilidad al mínimo antes de la publicación de los datos de inflación estadounidense.

Las acciones tecnológicas en Europa estuvieron entre las de mejor desempeño del día, siguiendo la tendencia de la recuperación de la noche anterior en Asia. El Stoxx 600 europeo subió un 0,5%, mientras que el índice MSCI All-World subió un 0,1%.

Sin embargo, el sentimiento general se mantuvo cauteloso, ya que los precios del petróleo subieron tras los ataques a dos buques en el estrecho de Ormuz y después de que funcionarios iraníes declararan a Reuters que estaban empleando nuevas tácticas para atacar barcos, lo que aumentó el riesgo de nuevas interrupciones en el suministro de energía. Los futuros del crudo Brent, que se encuentran cerca de su nivel más alto en casi dos semanas, subieron por última vez más del 0,5% en el día, hasta los 106,4 dólares el barril.

Los bonos gubernamentales también experimentaron cierto respiro tras varias semanas de ventas casi ininterrumpidas, ante los altos precios de la energía y las crecientes expectativas de que los tipos de interés mundiales sigan subiendo.

Los futuros del S&P 500 subieron un 0,1%, mientras que los del Nasdaq bajaron un 0,2%.