Pagan u$s 140 M por Milkaut

La cooperativa AUT (Asociacion Tamberos Unidos) dio ayer un paso decisivo hacia la incorporación de un socio privado a la láctea Milkaut, al firmar un compromiso de exclusividad con los cuatro interesados en adquirir la empresa.

Esos cuatro interesados son el grupo Chemo de Hugo Sigman, el grupo «Los W» de la familia Werthein, la comercializadora de granos Louis Dreyfus y la sojera Vicentin, que habían pujado entre sí para quedarse con la que es la tercera empresa láctea de la Argentina, pero finalmente decidieron unir fuerzas y -de realizarse la operación- concretarla en conjunto.

El período de exclusividad se extenderá por treinta días, pero existe la certeza de que la venta se concretaría antes de esa fecha. El plazo lo empleará la consultora Ernst & Young para hacer la auditoría («due dilligence»).

Según trascendió, los cuatro compradores pagarían a los tamberos un importe en efectivo cercano a los u$s 55 millones, y se comprometen a hacer un aporte de capital de trabajo de otros u$s 30 millones. A eso habrá que agregarle el monto de la deuda acumulada de Milkaut, que ronda los u$s 60 millones valor nominal, pero los compradores confían en renegociarla y reducir ese monto. En total, entonces, se pagarán cerca de u$s 140 millones por la mayoría accionaria de la láctea.

Cabe recordar que estas cuatro empresas se harán cargo del 56% del capital de Milkaut que hasta ahora es propiedad de los tamberos; el restante 44% es de la francesa Bongrain, que también hizo un intento por quedarse con el resto de la empresa, sin éxito. En un comunicado Darío Werthein, de «Los W», dice que Milkaut «hoy tiene un socio minoritario, la compañía francesa Bongrain, con quien ya estamos en contacto y con el mejor de los vínculos para trabajar juntos en una nueva etapa.