Prorrogó Telecom plazo para aceptar la oferta por el default

Telecom Argentina prorrogó hasta el 30 de julio el plazo para acatar las condiciones de renegociación de su deuda en default y sellar un Acuerdo Preventivo Extrajudicial.

El mes pasado, la compañía ofreció un menú de 3 opciones para los tenedores de sus Obligaciones Negociables en default y sus intereses atrasados, que suman un total de u$s 599 millones.

«Hemos tenido una muy buena recepción de nuestros acreedores a nuestra oferta. Debimos posponer la fecha tope de aceptación 10 días más ya que los trámites para suscribirlas son un poco engorrosos, sobre todo porque gran parte de estos acreedores están en el extranjero», señaló Pablo Caride, director financiero de Telecom Argentina.

«Lo que logramos en esta renegociación es que la carga financiera que surja de esta operación estará muy bien distribuida en el tiempo, por lo que no será un gran peso para la empresa. Además, el esquema nos da un gran margen para, inclusive, adelantar pagos y cancelar todo este pasivo antes de 2014, año en el cual vence el título más largo», agregó Caride. Sobre la posibilidad de que surja una negativa parcial por parte de algún grupo de acreedores, principalmente italianos, el ejecutivo desestimó esta chance y re-marcó que el presidente del Comité Global de tenedores de deuda Argentina (GCAB), Nicola Stock, dio su apoyo expreso a la propuesta de la compañía.

Al mismo tiempo desde Telecom descartaron por el momento que la empresa piense en salir a colocar deuda en el mediano plazo para financiar su plan de inversiones. «Con la caja que se está generando, no es necesario recurrir al mercado de capitales por el momento», aclaró Caride.

• Posibilidades

Para su deuda vencida, Telecom ofreció tres posibilidades de renegociación:

• Opción «A»: está pensada para los inversores minoritarios. Se coloca una ON que no contempla quitas, respeta la moneda de origen de las ON en cesación de pagos, se emite a una tasa de entre 2% y 5,5% y vence en 2018.

• Opción «B»: negociada con los inversores institucionales, esta ON tiene un rendimiento mayor, de 9%, pero contempla una quita de capital. Vencerá en 2011.

• Opción «C»: dirigida para los ávidos de salir inmediatamente del país, contempla un pago en efectivo de casi 50% de la deuda impaga.