ADR se hunden hasta un 6% en Wall Street

Las conversaciones de la banca extranjera para comprar la deuda en posesión de los fondos buitre colapsaron finalmente en la jornada de ayer y el mercado retomó la senda bajista. El fondo Aurelius ya había anticipado el pasado miércoles que no había recibido ninguna propuesta "ni remotamente aceptable" y, por lo tanto, las pizarras ya exhibían una clara tendencia negativa cuando un reporte de la agencia Reuters confirmaba -a una hora del cierre- el fracaso de la negociación.

"La entrada en default selectivo ante la falta de solución al conflicto con los holdouts y el consecuente cierre a los mercados internacionales para hacerse de divisas, dispararon las expectativas devaluatorias que quitan atractivo al peso", observó la consultora Delphos Investment. El Banco Bradesco, en tanto, proyectó una desvalorización adicional del 20 por ciento para el final del año. Un estudio de la entidad brasileña prevé por este motivo una caída adicional de un punto porcentual en el PBI nacional.

De esta manera, el mercado cambiario continuó convulsionado. El dólar "blue" encadenó su segunda marca histórica consecutiva, mediante un ascenso de 5 centavos a $ 13,20. Como la divisa oficial operó sin variaciones a $ 8,29, la brecha cambiaria se ubicó en torno al 59,2 por ciento.

En la plaza mayorista, el dólar registró una suba marginal del 0,03% a $ 8,280. Con magros u$s 89 millones cursados por el Siopel, la mesa de dinero del Banco Central consiguió absorber sólo u$s 10 millones en el desenlace de la sesión. En comparación, el organismo perdió ayer u$s 11 millones a través de las compras de dólar "ahorro". Esta operatoria ya le costó al Gobierno u$s 166,5 millones en el corriente mes y va camino a superar el récord de u$s 205,7 millones registrado en julio.

Por el lado de las cotizaciones bursátiles, el contado con liquidación logró un repunte de 13 centavos a $ 11,60, empujado por la mala performance de los activos argentinos en Wall Street. El dólar "Bolsa" cayó 6 centavos a $ 12,54, aunque en este caso se presume que la ANSES habría aplacado el precio a última hora. Para ello sale a adquirir las series "D" de los bonos dolarizados, un segmento que opera menos u$s 5 millones diarios, de manera que es muy susceptible a grandes órdenes de compra.

El tipo de cambio implícito no subió lo suficiente para acarrear a la Bolsa porteña: con $ 217,2 millones negociados, el panel líder toleró un desplome del 1,77% hasta las 8.373,82 unidades. El vencimiento de opciones de agosto acentuó el tono vendedor de la plaza accionaria porque en esta jornada se debieron cerrar las posiciones, muchas de las cuales se concertaron en alza un par de semanas atrás, cuando el mercado mostraba tendencia francamente alcista.

Entre las líderes, lo peor llegó desde el lado de las acciones de Edenor (-5,73%), Grupo Financiero Galicia (-4,92%) y Petrobras Argentina (-2,78%). Asimismo, los ADR en Wall Street convalidaron pérdidas de hasta el 6% en el sector energético y de hasta el 5% en el financiero.

Los bonos soberanos finalizaron con una baja promedio del 1,5 por ciento, arrastrados por un retroceso del 3,50% en el Discount sujeto a legislación neoyorquina. Un muy demandado Global 2017 acompañó con otra caída del 0,81 por ciento, en tanto que el Par terminó sin cambios. Además, el andar negativo de los papeles que cotizan en Nueva York propulsó al riesgo país nuevamente por encima de los 750 puntos básicos.

Los títulos sujetos a ley Buenos Aires operaron dispares: el Bonar 2024 toleró un desgaste del 1,97 por ciento, al tiempo que el Boden 2015 y el Bonar X finalizaron con resultados prácticamente neutros. Los bonos del canje cayeron hasta un 2,61 por ciento, al tiempo que los cupones PBI promediaron un declive del 4,25 por ciento. En el caso de los títulos "dollar-linked", la tendencia se mantuvo: los títulos más importantes avanzaron otro punto porcentual.