Matba: ahora es más fácil operar con futuros

 El Mercado a Término de Buenos Aires, (MATba) dispuso simplificar la metodología para operar futuros sobre "base": ahora se negociarán en forma directa por medio de la diferencia aritmética entre el precio de la localidad y el valor del futuro de referencia.

Los precios negociados, tal como se venía haciendo, se registraban como un índice: base + 100 = índice (por ejemplo, si se compraba o vendía una "base" de -2 u$s/tonelada, el contrato índice era de 98). A partir de ahora, para simplificar la cotización, se negociará la base en forma directa, siendo entonces el precio de ajuste positivo, negativo o "a la par" cuando no exista diferencia entre el futuro de referencia y la "base".

La "base" es la diferencia entre el precio de un producto físico en un destino determinado y el precio del futuro del mismo producto con entrega en un puerto de referencia.

Los futuros sobre "base" están diseñados para que los diferentes participantes de la cadena agrícola, en un territorio tan extenso como el argentino, puedan perfeccionar su cobertura de precios al recibir o entregar granos a través del MATba en distintas regiones productivas.