Standard & Poor's rebajó la calificación en escala global de Arte Gráfico Editorial Argentino SA (AGEA), el mayor editor de diarios de la Argentina, a D desde SD, luego de que la compañía no realizara el pago de la primera cuota de capital de las obligaciones negociables no garantizadas por u$s 250 millones. La cuota de capital (de u$s 62,5 millones) y los intereses vencían originalmente el 11 de enero de 2002. Dado que la compañía había realizado el pago de intereses y los tenedores de las obligaciones negociables habían acordado diferir el pago de capital hasta el 18 de abril, esto no fue considerado como un indicador de insolvencia generalizada en enero. El viernes, el monopolio anunció que el pago de la cuota de capital se pospondrá una vez más y que continúa negociando con los bancos tenedores de los bonos para llegar a un acuerdo de reprogramación del cronograma de pagos y para modificar otras condiciones. Las calificaciones de las obligaciones negociables habían sido colocadas en D en enero de 2002. Al mismo tiempo, la calificación en escala global y nacional del programa de u$s 600 millones fue rebajada a D de CC y raD de raCC, respectivamente.
El contenido al que quiere acceder es exclusivo para suscriptores.
«La situación financiera de AGEA está severamente afectada por el citado incumplimiento, el deterioro en la disponibilidad de créditos debido a las incertidumbres políticas y económicas y a los vencimientos de capital e intereses a los que debe hacer frente en 2002», dijo la analista de Standard & Poor's Ivana Recalde. «Esta situación se agrava debido a la severa devaluación del peso y al hecho de que la mayor parte de la deuda financiera de la compañía está en dólares, mientras que los ingresos son generados en pesos», agregó.
Al 31 de diciembre de 2001, la deuda consolidada de AGEA ascendía a u$s 431 millones, de los cuales u$s 265 millones vencen antes de diciembre de 2002. Las obligaciones negociables son parte de una facilidad de u$s 300 millones, de los cuales los u$s 50 millones restantes corresponden a Artes Gráficas Rioplatenses SA (AGR), subsidiaria de AGEA.
Dejá tu comentario