Cómo es el nuevo índice para ajustar créditos (empieza hoy)

Hoy comenzará a regir oficialmente el nuevo Coeficiente de Variación de Salarios (CVS), que ajustará las cuotas de los préstamos en dólares pesificados y otorgados antes del 6 de febrero de 2002 (hipotecarios para vivienda única y familiar, personales hasta u$s 12.000 y prendarios hasta 30.000 dólares). Para estos casos queda eliminado ya definitivamente el Coeficiente de Estabilización de Referencia (CER), con lo cual a los deudores se les comenzará a indexar el capital a partir de este indicador que buscará medir la evolución de los salarios reales de cada mes abandonando el sistema anterior que aumentaba el capital adeudado a partir del alza de la inflación.

El CVS se aplicará por primera vez a las cuotas de los créditos de octubre en todos estos casos, y el Instituto Nacional de Estadística y Censos (INDEC) comenzará a medirlo ya desde esta semana. Esta repartición que dirige Juan Carlos Del Bello, confeccionará el CVS a partir de dos mediciones: una encuesta nacional que estimará la situación mensual de los salarios del sector privado y un segundo capítulo donde la Nación y las provincias enviarán los datos de la evolución de los pagos del sector público.

Luego, en la segunda quincena de cada mes, se conocerá la evolución del indicador del mes vencido, y las entidades financieras deberán tomar este coeficiente para indexar el capital.

Las principales características del nuevo sistema de ajuste que comienza hoy serán las siguientes.

1. El primer índice del CVS se conocerá probablemente en la última semana de noviembre y corresponderá a octubre. Luego la mecánica de publicación será probablemente en la última quincena de cada mes, con los datos del anterior. En diciembre se pu1blicará el CVS de noviembre, en enero el de diciembre, en febrero el de enero, y así sucesivamente.

2. Financieramente, la primera indexación aplicando el CVS podría acumular (dependiendo del día del vencimiento de las cuotas de cada crédito) dos ajustes acumulados correspondientes a octubre y noviembre; y se pagarían en la liquidación de esta última cuota.

3. Para que el CVS sea aplicado en el caso de los créditos hipotecarios, estos préstamos deben haber sido destinados a vivienda única, familiar y de ocupación permanente. Quedan fuera todos los créditos para viviendas que se utilizaron para fines comerciales como alquileres y donde operan sociedades.

En el caso de los préstamos personales, el CVS se aplicará cuando el crédito se otorgó con un tope de 12.000 dólares originales. En este caso estos créditos pueden tener o no garantía hipotecaria. Para los créditos prendarios el tope será de 30.000 dólares originales.

4. También regirá el CVS en el caso de los alquileres, siempre que el locatario sea una persona física y el destino sea el de vivienda única, familiar y de ocupación permanente. Las renovaciones de los contratos de alquiler estarán libres de esta condición y serán libremente pactados por las partes.

5. Hasta setiembre los créditos alcanzados por el CVS no tendrán ningún tipo de ajuste y las cuotas deberán pagar el interés vigente al 2 de febrero de 2002.

Si durante este tiempo el acreedor cobró cuotas aplicando el CER, ahora se deberá tomar el pago sobrante como parte de la liquidación de las cuotas siguientes. Si, por ejemplo, una entidad debía cobrar 100 pesos y liquidó 110 pesos aplicando el CER, el deudor podrá tomar 10 pesos a cuenta de los pagos desde octubre.

6. La cuota mensual de los créditos deberá calcularse aplicando primero la tasa de interés que ya se venía aplicando desde febrero de este año, más el CVS sobre el capital. En el caso que el interés de febrero de 2002 sea superior al nivel promedio de interés de todo el sistema financiero de 2001, se aplicará este último.

7. Para medir el CVS el INDEC implementará dos tipos de cálculos: uno para el sector privado y otro para el público. En el primer caso, habrá una encuesta a 2.500 empresas de todo el país. La Capital Federal y parte del Gran Buenos Aires será medido por los técnicos del INDEC. En el resto del país, incluyendo parte de la provincia de Buenos Aires, serán encuestadores contratados por las gobernaciones los que midan la evolución del CVS.

8. Dentro de las 2.500 empresas encuestadas, el índice tomará como dato básico la ocupación y la rama de actividad; sin importar el nombre y la antigüedad de la persona que desarrolle la actividad. Entre otros rubros se incluyen en la encuesta empresas de todo tipo y tamaño de los sectores de la construcción, comercio, sistema financiero, servicios públicos, alimentos y bebidas, esparcimiento, etc.

9. Para calcular la situación de los salarios en el sector público, todos los meses las provincias enviarán la evolución de los salarios pagados a la Comisión Asesora de Políticas Salariales del Sector Público; organismo que depende de la Secretaría de Hacienda. Lo mismo hará la Nación a partir de los salarios de la administración pública nacional. No se tomarán en cuenta los pagos de las municipalidades.

10. No entran en la medición los autónomos. Tampoco el aguinaldo, el porcentaje del salario liquidado a través de tickets de compras o vales de comida. Además se descarta el aumento de 100 pesos que otorgará el gobierno desde julio y los eventuales premios anuales o temporales que otorgue alguna empresa o el Estado. El costo de poner en funcionamiento este índice será de 700.000 pesos.