Otro anuncio histórico: EE.UU. compra acciones en bancos por u$s 250.000 M

John Thain (centro), CEO de Merrill Lynch

En un movimiento sin precedentes, el gobierno norteamericano inyectará capital en los principales bancos de los Estados Unidos. La cifra ascendería a los u$s 250.000 millones y la intervención se realizará sobre entidades líderes, como Citigroup, Bank of America, JP Morgan Chase, Morgan Stanley, Wells Fargo, Goldman Sachs y Bank of New York Mellon. Pero también serían incluidos en el paquete de ayuda cientos de bancos más chicos.

Los anuncios se realizarían hoy por la mañana, antes de la reapertura de Wall Street. La idea es que el gobierno compre acciones preferidas de las entidades, aunque no las conservaría de manera definitiva.

De esta forma, el gobierno de George W. Bush adopta pasos similares a los definidos el fin de semana por los principales gobiernos europeos. El primero que avanzó con una nacionalización parcial de su banca fue Gran Bretaña, y casi todos los países del Viejo Continente están haciendo lo propio. Ahora les llegó el turno a los Estados Unidos, que toman esta medida para eliminar los temores sobre posible caída de entidades. Esta situación había eliminado incluso el crédito de corto plazo entre entidades en las últimas semanas.

No todos los bancos estarían de acuerdo o felices por esta intervención estatal. Pero todos accedieron debido a la necesidad de enviar señales contundentes al mercado y a los inversores.

Objetivo

La intención del plan de intervención es mejorar el estado de las cuentas de los bancos a través de la provisión de nuevo capital, remover los activos de baja calidad y permitir el acceso a nuevo financiamiento.

Responsables de la Reserva Federal y el Tesoro se reunieron ayer con los principales ejecutivos de los bancos más grandes de Wall Street. El objetivo del encuentro, llevado adelante en Washington, tuvo como propósito cerrar los detalles del plan de rescate de entidades en problemas para estabilizar los mercados y evitar que haya nuevas caídas como la de Lehman Brothers hace un mes.

El secretario del Tesoro, Henry Paulson, fue el responsable de convocar a los mayores bancos, aprovechando que los CEO se encontraban en Washington participando de la reunión anual del FMI y el Banco Mundial. Entre otros, se esperaba la presencia de Ken Lewis (Bank of America), Jamie Dimon (JP Morgan Chase), Lloyd Blankfein (Goldman Sachs), John Mack (Morgan Stanley), Vikram Pandit (Citigroup), y Robert Kelly (Bank of New York Mellon). Por la mañana se aclaró que la intervención se realizaría en instituciones con necesidad de capital, pero que se encuentren «sanas».

Uno de los objetivos centrales del plan de salvataje es adquirir unos u$s 250.000 millones en acciones de potencialmente cientos de bancos, utilizando una porción de los u$s 700.000 millones que el Congreso norteamericano aprobó al Tesoro. De esta manera, el gobierno norteamericano se transformaría en accionista de una importante cantidad de instituciones.

Adicionalmente, la agencia que garantiza los depósitos bancarios (FDIC, según las siglas en inglés) podría extender de manera temporal la garantía por encima de los u$s 250.000, nivel que fue aprobado la semana pasada. De esta manera, los Estados Unidos se acercan a lo ya decidido por otros países europeos de garantizar sumas mucho mayores a los ahorristas, al menos de manera temporaria.

Coordinación

La cita se produce después de que este fin de semana los ministros de Finanzas de los siete países más industrializados (G-7) y los líderes de la zona euro acordaron planes de acción para afrontar de manera coordinada la crisis financiera internacional.

Fuentes del Tesoro indicaron que están impulsando un plan, anunciado el viernes junto con las otras economías del G-7, para «facilitar a las entidades financieras el acceso a fondos».

Ayer por la mañana, Neel Kashkari, director interino del programa de rescate de 700.000 millones de dólares aprobado hace dos semanas por el gobierno, detalló el contenido del plan mediante el cual Washington comprará títulos en bancos y activos relacionados con las hipotecas a cambio de una inyección sustancial de capital.

Kashkari expuso la amplia gama de acciones previstas, desde la compra de hipotecas directamente a los bancos, hasta la adquisición de acciones en entidades «sanas» y de los títulos vinculados a hipotecas con altos niveles de morosidad.