Wall Street cerró con mayoría de bajas: por qué las acciones de Apple estuvieron en el foco de los inversores

Los principales índices de la bolsa neoyorquina cerraron dispares. Se trató de una rueda con pocas operaciones, en el marco del primer día post Navidad.

Wall Street cerró mixta en esta primera jornada post Navidad. Se trató de una rueda con muy bajo volumen de operaciones.

En un contexto “del día después del festejo” los inversores se decantaron por una rueda a media máquina con resultados acordes a la elección. El índice Dow Jones de Industriales subió un 0,07% a 43.325,80 puntos; el S&P500 perdió un 0,04% a 6.037,59 puntos y el Nasdaq Composite se depreció un 0,05% hasta los 20.020,36 puntos.

Las solicitudes de subsidio por desempleo en EEUU cayeron a su nivel más bajo en un mes

El Departamento de Trabajo informó de una disminución de 1.000 en las solicitudes iniciales de prestaciones estatales por desempleo, lo que llevó la cifra ajustada estacionalmente a 219.000 para la semana que terminó el 21 de diciembre. Esta cifra es inferior a las 224.000 solicitudes que los economistas habían pronosticado para la misma semana.

Mientras tanto, el número de personas que reciben prestaciones tras su primera semana de ayuda, que sirve como indicador de contratación, aumentó en 46.000. Esto elevó el total ajustado estacionalmente a 1,910 millones para la semana que terminó el 14 de diciembre, el nivel más alto desde noviembre de 2021. Los economistas habían previsto anteriormente que el número de estas solicitudes continuadas sería de 1,880 millones.

"No creemos que los datos de esta semana vayan a cambiar la situación de ninguno de ellos, pero más datos en línea con el tono de los de esta semana pueden motivar a los moderados del Comité a hablar", dijo Jefferies en una nota reciente.

¿Qué pasó con algunas de las acciones de Wall Street?

Los principales gigantes tecnológicos cayeron en su mayoría después de la apertura de los mercados. Apple ganó un 0,5% después de que Wedbush Securities elevara su precio objetivo para Apple a u$s325 desde u$s300, apostando por un ciclo de actualización del iPhone impulsado por IA que impulsará el crecimiento hasta 2025.

"Creemos que Apple se dirige a un ciclo de actualización del iPhone impulsado por IA de varios años que Wall Street todavía está subestimando", dijo Wedbush en una nota reciente.

Las acciones relacionadas con las criptomonedas, incluidas MicroStrategy Incorporated (-4,8%), Coinbase Global Inc. (-1,8%) y Riot Platforms (-0,8%) siguieron a Bitcoin a la baja, ya que la criptomoneda lider cayó más del 2%.

KULR Technology subió un 41% después de que la empresa de tecnología espacial comprara alrededor de 217 bitcoins y detallara planes para asignar hasta el 90% de su exceso de efectivo a bitcoins.

Según City Group “Ricitos de Oro” está casi en el podio

Los gestores de posiciones largas redujeron su exposición en estos días, y las mayores salidas se observaron en los sectores inmobiliario y energético, mientras que aumentaron las posiciones en los sectores financieros y de consumo discrecional, según los estrategas de Citi Group.

Los fondos de cobertura también fueron vendedores netos, recortando la exposición principalmente en el industrial, tecnológico y energético. Al mismo tiempo, aumentaron las posiciones en el sanitario y de consumo discrecional.

"Los tres sectores principales esta semana fueron el tecnológico, el de consumo discrecional y el financiero, mientras que el de energía, sanitario y el inmobiliario ocuparon los tres últimos lugares", destacaron los estrategas dirigidos por Alex Saunders.

Los indicadores del mercado sugieren que el régimen de “shock de crecimiento” sigue siendo el más estrechamente correlacionado, seguido de “Ricitos de oro”; recordemos que este lema, que tiene décadas de antigüedad, establece un ideal de crecimiento que es “ni demasiado caliente, ni demasiado frío… justo el adecuado” para mantener a raya un mercado bajista.

Citi señala que los rendimientos relativos de los últimos 22 días se alinean con los patrones que se observan normalmente en los cinco grupos de regímenes más comunes, que representan alrededor del 80% de las observaciones. El rendimiento del sector durante los últimos 22 días ha reflejado tendencias coherentes con el entorno de “shock de crecimiento”.

La correlación de “Ricitos de oro” también se ha fortalecido, acercándose al nivel más alto. La actividad reciente del mercado ha puesto de relieve un rendimiento superior en el sector de consumo discrecional y un rendimiento significativamente inferior en el de energía. Esta divergencia ha contribuido a la correlación dominante de “shock de crecimiento”. Este régimen, tradicionalmente asociado con condiciones favorables para la tecnología, ha mantenido una fuerte correlación a medida que el sector sigue obteniendo mejores resultados.

Las acciones globales parecen estar listas para cerrar el año con una ganancia anual consecutiva de más del 17%.

Federal Reserve

¿Enero un escenario difícil para las acciones de Apple?

La reciente suba de Apple puede enfrentarse a turbulencias en el nuevo año, según una nota de BTIG Investment Bank. La mayor empresa del mundo ha registrado cinco semanas consecutivas de ganancias superiores al 2%, un período que no se veía desde 2010.

Históricamente, estas rachas han sido seguidas de un rendimiento débil. BTIG señala que el rendimiento medio de un mes de Apple después de alzas similares desde 1990 ha sido negativo en un 6%, con sólo un resultado positivo en 2009.

"Hubo una dispersión masiva debajo de la superficie coincidiendo con un aumento del dólar y de las tasas, y la caída de la semana pasada probablemente fue un disparo de advertencia", escribió el analista.

Con Apple acercándose a una capitalización de mercado de u$s4 billones, el analista instó a la cautela de cara a enero, citando desafíos más amplios del mercado. La creciente fortaleza del dólar estadounidense y los rendimientos a 10 años que se acercan a los máximos del año hasta la fecha podrían afectar a las acciones de crecimiento de gran capitalización como Apple.

Si bien el S&P 500 está preparado para cerrar el año con fuerza, con un nuevo máximo potencial por encima de 6.100, BTIG ve riesgos a la baja en enero a medida que resurge la volatilidad del mercado."Si el S&P 500 alcanza nuevos máximos, habrá divergencias masivas en amplitud e impulso, lo que es otra señal de alerta a medida que nos acercamos a enero".